رشد ۶ درصدی قیمت طلا؛ بازار در آستانه تصمیم سرنوشت‌ساز

به گزارش پایگاه خبری پیام خلیج فارس،  رفتار قیمت طلای ۱۸ عیار طی سه هفته گذشته نشان می‌دهد بازار صرفاً در حال جبران بخشی از افت قبلی نیست و نشانه‌های ورود به یک سیکل صعودی جدید را بروز داده است. نخستین مرحله این روند، سقوط سریع قیمت از محدوده ۱۹ میلیون تومان تا حوالی ۱۵.۵ میلیون تومان بود؛ ریزشی که تقریباً بدون اصلاح انجام شد و از تسلط کامل فروشندگان بر بازار حکایت داشت.

پس از آن، در محدوده ۱۵.۵ تا ۱۵.۸ میلیون تومان رفتار قیمت تغییر محسوسی پیدا کرد. کوچک‌تر شدن کندل‌های نزولی، شکل‌گیری سایه‌های پایینی بلند، کاهش سرعت افت قیمت و ناتوانی فروشندگان در ثبت کف‌های جدید، مجموعه‌ای از نشانه‌هایی بود که معمولاً در پایان روندهای نزولی مشاهده می‌شود.

در ادامه، بازار با عبور از سقف‌های کوتاه‌مدت وارد مرحله تازه‌ای شد، اما مهم‌ترین تحول در آخرین روز معاملاتی رقم خورد. رشد حدود ۵.۸ درصدی قیمت طلا در روز یکشنبه همراه با بسته شدن بازار در بالاترین سطح روز، نشان داد که خریداران تا پایان معاملات کنترل کامل بازار را در اختیار داشته‌اند. چنین رفتاری معمولاً بیانگر تداوم قدرت تقاضا و افزایش احتمال ادامه روند صعودی است.

میانگین‌های متحرک از تقویت روند صعودی قیمت طلا خبر می‌دهند

بررسی میانگین‌های متحرک از بهبود محسوس وضعیت تکنیکال بازار حکایت دارد. قیمت طلا اکنون بالاتر از میانگین‌های متحرک ۵، ۱۰، ۲۰ و ۳۰ روزه قرار گرفته و فاصله آن با میانگین‌های کوتاه‌مدت نیز به سرعت در حال افزایش است. این آرایش معمولاً نشان‌دهنده افزایش فاز صعودی و تقویت قدرت خریداران است.

البته میانگین‌های ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه همچنان بالاتر از قیمت قرار دارند و هنوز به طور کامل وارد آرایش صعودی نشده‌اند. همین موضوع نشان می‌دهد بازار احتمالاً در ابتدای یک سیکل صعودی قرار دارد و هنوز فاصله قابل توجهی تا تکمیل روند بلندمدت باقی مانده است.

از منظر ساختار قیمت نیز تغییر مهمی رخ داده است. بازار ابتدا موفق به تشکیل یک کف بالاتر شد و سپس سقف قبلی را شکست. اکنون نیز قیمت به مقاومت مهم بعدی نزدیک شده است. تغییر ساختار از ثبت سقف‌های پایین‌تر به تشکیل نخستین سقف بالاتر، یکی از معتبرترین نشانه‌های تغییر روند در تحلیل تکنیکال محسوب می‌شود.

رشد آخرین روز معاملاتی تنها به دلیل میزان افزایش قیمت اهمیت ندارد، بلکه ویژگی‌های این حرکت نیز قابل توجه است. بسته شدن قیمت در سقف روز، دامنه نسبتاً بزرگ نوسان و جبران بخش قابل توجهی از افت هفته‌های گذشته، همگی از ورود موج جدیدی از تقاضا به بازار حکایت دارند. چنین الگویی معمولاً زمانی شکل می‌گیرد که سرمایه‌های تازه وارد بازار می‌شوند و در نتیجه، احتمال ادامه روند صعودی بیش از احتمال بازگشت سریع قیمت خواهد بود. با این حال، بازار اکنون تقریباً تمامی مقاومت‌های کوتاه‌مدت را پشت سر گذاشته و به نخستین مقاومت ساختاری مهم خود رسیده است؛ موضوعی که اهمیت رفتار قیمت در روزهای آینده را دوچندان می‌کند.

مقاومت ۱۸ میلیون تومان، آزمون اصلی روند جدید قیمت طلا

در شرایط فعلی، نخستین مقاومت مهم بازار در محدوده ۱۷.۸ تا ۱۸.۱ میلیون تومان قرار دارد. این محدوده محل هم‌پوشانی مقاومت کلاسیک، سطوح فیبوناچی و سقف معاملات پیش از ریزش اخیر است و انتظار می‌رود فشار عرضه در آن افزایش یابد.

در صورت عبور از این مقاومت، مسیر برای حرکت به سمت محدوده ۱۸.۶ تا ۱۸.۹ میلیون تومان هموار خواهد شد؛ محدوده‌ای که آخرین مانع پیش از بازگشت بازار به سقف‌های اخیر محسوب می‌شود. پس از آن نیز محدوده ۱۹.۴ تا ۲۰ میلیون تومان به عنوان هدف اصلی موج صعودی بعدی مطرح خواهد شد و عبور از آن می‌تواند آغاز یک روند صعودی بلندمدت تازه را تأیید کند.

در سمت مقابل، نخستین حمایت مهم بازار در محدوده ۱۶.۸ تا ۱۷ میلیون تومان قرار دارد؛ ناحیه‌ای که انتظار می‌رود در صورت اصلاح، نخستین موج تقاضا در آن شکل بگیرد.

حمایت کلیدی میان‌مدت نیز محدوده ۱۶.۲ تا ۱۶.۴ میلیون تومان است. تا زمانی که این ناحیه حفظ شود، اصلاح‌های احتمالی را می‌توان بخشی از روند صعودی ارزیابی کرد. در نهایت، محدوده ۱۵.۵ تا ۱۵.۸ میلیون تومان کف سیکل اخیر محسوب می‌شود و شکست آن کل سناریوی صعودی فعلی را بی‌اعتبار خواهد کرد.

پیش بینی قیمت طلا؛ سه سناریوی پیش روی بازار

بر اساس ساختار فعلی، محتمل‌ترین سناریو برای پیش بینی قیمت طلا آن است که بازار پس از یک نوسان یا اصلاح کوتاه‌مدت در محدوده ۱۷.۲ تا ۱۷.۸ میلیون تومان، مقاومت ۱۸ میلیون تومان را پشت سر بگذارد. در این صورت، اهداف ۱۸.۶ تا ۱۸.۹ میلیون تومان و سپس محدوده ۱۹.۴ تا ۲۰ میلیون تومان فعال خواهند شد.

سناریوی دوم، افزایش فشار عرضه در محدوده ۱۷.۸ تا ۱۸ میلیون تومان و ورود بازار به یک اصلاح زمانی یا قیمتی ملایم است. در چنین شرایطی، افت قیمت تا محدوده ۱۶.۸ یا حتی ۱۶.۴ میلیون تومان طبیعی ارزیابی می‌شود و تا زمانی که این حمایت‌ها حفظ شوند، روند صعودی همچنان معتبر خواهد بود.

سناریوی سوم نیز به هم‌زمانی کاهش محسوس قیمت دلار داخلی یا اصلاح سنگین قیمت جهانی طلا مربوط می‌شود. در این صورت، شکست حمایت ۱۶.۲ میلیون تومان می‌تواند قیمت را دوباره به محدوده ۱۵.۵ تا ۱۵.۸ میلیون تومان هدایت کند.